【管理】財會Lesson 4：魔鬼在哪裡？東芝假帳震撼之高估收入低估成本的瞞天過海法 @ LED照明的部落格

Toshiba 假帳道歉

越晚修正未來需要追加的成本，就可以讓當前的帳面利益看起來越好。
東芝的調查報告列舉了19項重大未依照標準完工比例法適當認列損益的長期工程，理由不外乎是未將部分成本一併列入總工程成本的計算，及管理階層不願意修正總工程成本等，造成在真正完工之前總工程成本被低估，完工比例高估，樂觀認列了工程收入，甚至隱蓋了多項反而會是虧損的工程合約，進而未能立即認列工程損失。

[前情提要]
日本百年老字號公司東芝電子(Toshiba Corporation)爆出財務報表不實的醜聞，7月21日公布的調查報告指出，從2008年度到2014年Q3，稅前淨利總共必須要下修1,518億日元。財報不實主要來自4種不適當的會計處理，手法摘要及個別影響金額彙整，請參考「Lesson 3：魔鬼在哪裡？東芝假帳震撼之手法其實很小兒科」。

本篇將介紹何謂「完工比例法」，以及為什麼修正「估計」的總工程成本，能夠對營收產生影響。

[完工比例法]
大型工程從開工到完工驗收，時程可能橫跨好幾年，總合約價款(也就是總工程收入)通常也非常巨大。但因工程的每個階段對整體完工的貢獻並不相同，例如規劃製圖階段投入的成本較小時間也較短，開始建造後投入大量硬體設備歷時也較長，最後驗收測試可能就會完工，或者又需要再進行其他的追加修改。因此，如何在每個會計年度適當認列合理的工程收入，是一個非常重要的議題。

完工比例法，就是依據工程完工的進度，來認列相對的工程收入。而所謂的完工程度，是指目前已經投入的成本佔估計至全部完工總共需要的成本而言。也就是說，靠著實際投入成本而認列相對於此成本可以獲得的收入。

完工比例 = 目前投入成本/全部完工總需之成本 x 100%

可認列工程收入 = 總合約價款 x 完工比例

舉一個簡單的例子，一個建造大樓通風系統的工程，總合約價款1000萬，估計總工程成本750萬，三年可以完工。Year 1、Year 2、Year 3分別投入了150萬、450萬、150萬(總共750萬)的成本。

Year 1投入的150萬成本，佔估計總工程成本的20%，也就是從成本投入的觀點來說，已經完成了20%，所以合約總價款也應該可以認列1000萬*20%=200萬的收入。Year 1的工程利益，就是200萬收入-150萬成本=50萬。後續每年以此類推，算出累計可認列的工程收入後扣掉之前年度已經認列過的，就是當年度可認列的收入。

但是，天有不測風雲，未來會產生的工程成本可能會與一開始估計的金額有出入。假設通風管成本的市價飆漲，造成在Year 3時需要投入的成本會追加200萬，變成150萬+200萬=350萬的話，會發生什麼事情呢? 發現未來市價會飆漲，進而修改估計總工程成本時間點早晚的不同，又會有什麼差異呢?

從計算表可以看出來，雖然兩個版本到了最後完工時，累計認列的工程利益50萬是一樣的，但在未完工之前的Year 2，僅僅是估計總工程成本的修正與否，就能讓Ver.3的累計工程利益看起來比Ver.2好上168萬。

更進一步來說，萬一估計總成本飆漲到1200萬，已經超過合約總價款1000萬時，就表示此工程合約本身就是個賠錢的合約，在會計穩健的原則下，此工程損失200萬並不是按照完工比例逐年認列，而是於發現年度一次認列。以同樣的例子來說，如果Year 3才修改估計總成本，那在Year 2時所認列的工程利益，會比Year 2就修改估計總成本還高出500萬!

到這裡讀者應該已經有感覺了，東芝在長期工程這塊是如何高估了128億日元的營業收入且低估了349億日元的營業成本。在真正完工、收入成本都確實實現之前，光是靠估計總工程成本的修正，就能讓年度的工程利益產生波動。